Comment fonctionne un PEA ?

Qu'est-ce qu'un PEA ?

Un compte ouvert chez une banque ou un courtier, réservé aux personnes majeures fiscalement domiciliées en France (un seul PEA par personne). Il est composé d'un compte espèces et d'un compte titres, et offre un cadre fiscal favorable si vous le conservez au moins 5 ans.

Comment ouvrir un PEA ?

En ligne, en quelques jours, avec une pièce d'identité et un justificatif de domicile. La date d'ouverture fait démarrer le compteur des 5 ans : c'est pourquoi beaucoup l'ouvrent tôt, même avec un petit montant.

Compte espèces et compte titres : comment ça fonctionne ?

Le compte espèces reçoit votre argent. Le compte titres contient ce que vous avez acheté. Exemple : vous versez 500 € sur votre PEA. Les 500 € arrivent d'abord sur le compte espèces. Ensuite, vous utilisez cette somme pour acheter une action ou un ETF éligible.

Comment verser de l'argent sur un PEA ?

Par virement ponctuel ou programmé, uniquement en euros, dans la limite de 150 000 € de versements cumulés. Les gains réalisés à l'intérieur ne comptent pas dans ce plafond.

Que peut-on acheter dans un PEA ?

Des actions d'entreprises de l'Union européenne (et de l'Espace économique européen), et des fonds ou ETF éligibles — y compris certains ETF qui répliquent des indices mondiaux grâce à un mécanisme de réplication synthétique. Pas d'obligations, pas de cryptos, pas d'actions américaines en direct.

Actions et ETF

Une action vous rend dépendant d'une seule entreprise. Un ETF vous donne une part d'un panier entier : c'est souvent la brique de base des stratégies long terme car il diversifie à faible coût. Revoir les bases.

Comment passer un ordre de Bourse ?

Vous cherchez le titre (par son nom ou son code ISIN), vous indiquez la quantité et le type d'ordre. L'ordre « à cours limité » fixe un prix maximum : c'est le plus sûr pour débuter. L'ordre « au marché » s'exécute tout de suite, au prix disponible.

Fiscalité du PEA

Tant que vous ne retirez rien, les gains et dividendes réinvestis ne sont pas imposés. Au moment d'un retrait, la fiscalité dépend de l'âge du plan. Les prélèvements sociaux restent dus dans tous les cas.

Que se passe-t-il avant 5 ans ?

Un retrait avant 5 ans entraîne en principe la clôture du plan, et les gains sont imposés au prélèvement forfaitaire unique (31.4 % en 2026), sauf cas particuliers prévus par la loi (licenciement, invalidité, création d'entreprise…).

Que se passe-t-il après 5 ans ?

Vous pouvez faire des retraits partiels sans clôturer le plan. Les gains sont exonérés d'impôt sur le revenu : seuls les prélèvements sociaux s'appliquent. Vous pouvez aussi le transformer en rente.

Frais à surveiller

• Frais de courtage à chaque ordre (plafonnés par la loi sur le PEA).
• Frais de gestion annuels des ETF.
• Frais de tenue de compte ou de transfert selon l'établissement.

Les erreurs fréquentes

• Attendre d'avoir « beaucoup » pour l'ouvrir et perdre des années d'antériorité.
• Laisser l'argent dormir sur le compte espèces sans l'investir.
• Concentrer tout le PEA sur quelques actions.
• Retirer avant 5 ans sans mesurer les conséquences.